首批科創票據落地 助力國家創新驅動戰略

首批科創票據近日在銀行間債市落地。6月2日，中國證券報記者通過公開信息查詢了解到，無錫華光環保能源集團股份有限公司、三一集團有限公司、巨化集團有限公司、中交第二航務工程局有限公司、正泰集團股份有限公司已完成簿記發行。

　　中國銀行間市場交易商協會日前發布《關于升級推出科創票據相關事宜的通知》，在總結科技創新主題高成長型企業債務融資工具、雙創專項債務融資工具和創投企業債務融資工具三大既有科創概念融資產品的實踐經驗基礎上，升級推出科創票據。

　　從發行文件披露的情況看，首批落地的科創票據“硬科技”特色明顯，發行主體具備較強的核心競爭力。例如，巨化集團、中交第二航務工程局、正泰集團等發行人是發改委、科技部等部門認定的國家企業技術中心。

　　巨化集團科創票據主承銷商農業銀行投資銀行部副總裁楊軍表示，科創票據的推出為金融服務科創賦予了新的能量，提供了新的工具。“更多的實體企業將依托發行科創票據實現技術突破和產業升級，更多的投資資金也將通過科創票據直接流向科創領域，形成良性循環，為助推科技創新發展注入強大動力。”

　　事實上，銀行間市場積極支持具備科技創新能力、擁有核心技術、市場競爭優勢突出、具有良好發展前景的創新型企業發行高成長型企業債務融資工具。自2021年3月推出以來，其累計發行超200億元，覆蓋全國12個省市，重點服務了包括制造業單項冠軍和專精特新“小巨人”企業在內的61家科技創新企業，其中民營企業發行占比超過70%，進一步促進制藥與生物科技、工程機械、電氣設備、集成電路以及汽車等產業鏈優化升級。

　　首批科創票據的發行企業涵蓋廣泛，除巨化集團、無錫華光環保等國企外，還有三一集團、正泰集團等民企主體，覆蓋了超短融、普通中票、長期限含權中票等各期限產品，體現了科創票據服務實體經濟的普惠性和包容性。

　　三一集團科創票據主承銷商中信銀行投資銀行部總經理匡彥華表示，科創票據的問世有利于提高科技創新領域的企業在債務資本市場的辨識度，將科創型企業的科技屬性和創新價值充分顯性化和標準化，有助于更充分發揮債券市場支持國家創新驅動戰略的重要作用。

　　整體上看，已經完成發行的幾單科創票據反響良好，受到投資人歡迎，發行人總體比較滿意。22三一MTN001（科創票據）最終票面利率為2.70%，低于發行人二級市場同期限債券估值超10bp。22華光環保SCP005（科創票據）利率最終鎖定為2.05%。

　　業內人士指出，銀行間市場持續以自律創新服務引領實體經濟發展，今年以來陸續推出“常發行計劃（FIP）”、中債民企支持工具、科創票據、資產擔保債務融資工具（CB）等多項創新，使包括民企在內的各類企業債券融資渠道更加豐富。銀行間市場已發布科創票據操作要點的相關通知，未來將繼續圍繞市場需求開展各類產品與機制創新，持續提升服務實體經濟能力。